Le bilan, image du patrimoine
Objectifs du chapitre — À la fin de ce chapitre, vous saurez :
- définir le patrimoine et la situation nette ;
- lire un bilan comme un tableau des ressources et des emplois ;
- classer chaque poste dans la bonne masse du bilan CGNC ;
- établir un bilan de constitution et mesurer l'effet d'une opération sur le bilan ;
- calculer un résultat par comparaison de deux bilans.
2.1 Le patrimoine de l'entreprise
Définition — Patrimoine. Ensemble des biens et des créances que possède l'entreprise (ses avoirs), diminué de l'ensemble de ses dettes envers les tiers, à une date donnée.
La différence entre ce que l'entreprise possède et ce qu'elle doit aux tiers s'appelle la situation nette :
$$\text{Situation nette} = \text{Avoirs (biens + créances)} - \text{Dettes envers les tiers}$$
La situation nette représente ce qui revient aux propriétaires : leurs apports, augmentés des bénéfices conservés (ou diminués des pertes). Une situation nette négative signale une entreprise qui doit plus qu'elle ne possède.
2.2 Le bilan, tableau des ressources et des emplois
Le bilan présente le patrimoine sous forme de tableau à deux colonnes. Il se lit de deux façons complémentaires.
| Côté | Lecture « patrimoine » | Lecture « financière » |
|---|---|---|
| Actif (à gauche) | Ce que l'entreprise possède : biens, créances, disponibilités | Les emplois : ce qu'elle a fait des fonds |
| Passif (à droite) | Ce qu'elle doit : aux associés (capitaux propres) et aux tiers (dettes) | Les ressources : d'où viennent les fonds |
Puisque chaque dirham employé a forcément une origine, le bilan est toujours équilibré :
$$\text{Total Actif} = \text{Total Passif} \qquad \text{soit} \qquad \text{Actif} = \text{Capitaux propres} + \text{Dettes}$$
C'est la même égalité que celle de la situation nette, réécrite : capitaux propres $=$ actif $-$ dettes.
2.3 La structure du bilan selon le CGNC
Le bilan marocain classe les postes par fonction et par degré de liquidité (actif) ou d'exigibilité (passif), du plus durable au plus court terme.
Actif
| Masse | Classe | Contenu, avec exemples de postes |
|---|---|---|
| Actif immobilisé | 2 | Biens et droits destinés à rester durablement : immobilisations en non-valeurs (frais de constitution), incorporelles (fonds commercial, brevets, logiciels), corporelles (terrains, constructions, matériel, mobilier, matériel de transport), financières (titres de participation, prêts) |
| Actif circulant (hors trésorerie) | 3 | Éléments liés au cycle d'exploitation : stocks, créances clients, créances sur l'État (TVA récupérable), autres débiteurs, titres et valeurs de placement |
| Trésorerie-Actif | 5 | Disponibilités : chèques et valeurs à encaisser, banques, caisse |
Passif
| Masse | Classe | Contenu, avec exemples de postes |
|---|---|---|
| Financement permanent | 1 | Capitaux propres (capital, réserves, report à nouveau, résultat net de l'exercice), capitaux propres assimilés, dettes de financement (emprunts à plus d'un an), provisions durables pour risques et charges |
| Passif circulant (hors trésorerie) | 4 | Dettes liées au cycle d'exploitation : fournisseurs, personnel, organismes sociaux, État (TVA due, impôts), associés créditeurs, autres créanciers |
| Trésorerie-Passif | 5 | Crédits d'escompte, crédits de trésorerie, banques soldes créditeurs (découverts) |
Retenez la logique : les classes 1 et 2 sont permanentes (le haut du bilan), les classes 3 et 4 sont circulantes (le cycle achats-production-ventes), la classe 5 est la trésorerie. Cette architecture servira plus tard à calculer le fonds de roulement et la trésorerie nette.
Définition — Résultat au bilan. Le résultat net de l'exercice figure au passif, dans les capitaux propres : un bénéfice augmente les ressources appartenant aux associés ; une perte s'inscrit avec le signe moins et les diminue.
2.4 Exemple : le bilan de constitution d'Ifrane Bois
Le 2 janvier N, trois associés créent la SARL « Ifrane Bois », menuiserie à Ifrane. Ils apportent : 300 000 DH déposés en banque, 20 000 DH en espèces et un lot de machines estimé à 80 000 DH. Le même jour, la société obtient un emprunt bancaire de 150 000 DH sur cinq ans, versé sur son compte.
Le capital est égal au total des apports : $300\,000 + 20\,000 + 80\,000 = 400\,000$ DH. La banque reçoit $300\,000 + 150\,000 = 450\,000$ DH.
| Actif | Montant | Passif | Montant |
|---|---|---|---|
| Actif immobilisé | Financement permanent | ||
| Installations techniques, matériel et outillage | 80 000 | Capital social | 400 000 |
| Trésorerie-Actif | Emprunts auprès des établissements de crédit | 150 000 | |
| Banques | 450 000 | ||
| Caisse | 20 000 | ||
| Total | 550 000 | Total | 550 000 |
Situation nette : $550\,000 - 150\,000 = 400\,000$ DH, soit exactement le capital apporté.
2.5 L'incidence des opérations sur le bilan
Chaque opération modifie au moins deux postes, et le bilan reste équilibré. Quatre cas sont possibles :
| Type de variation | Exemple chez Ifrane Bois | Effet sur le total |
|---|---|---|
| Échange entre deux postes d'actif | Achat d'un ordinateur de 12 000 DH payé par chèque : matériel informatique +12 000, banques −12 000 | Inchangé |
| Échange entre deux postes de passif | Une dette fournisseur de 30 000 DH est transformée en emprunt : fournisseurs −30 000, dettes de financement +30 000 | Inchangé |
| Augmentation simultanée | Achat d'un camion de 180 000 DH à crédit : matériel de transport +180 000, dettes sur acquisitions d'immobilisations +180 000 | +180 000 |
| Diminution simultanée | Remboursement de 25 000 DH d'emprunt par chèque : emprunts −25 000, banques −25 000 | −25 000 |
Ces quatre opérations n'ont pas d'effet sur la situation nette : elles changent la composition du patrimoine, pas sa valeur. Seules les opérations qui consomment ou créent de la richesse (charges et produits, chapitre 3) font varier la situation nette.
2.6 Le résultat par comparaison de deux bilans
Si les associés n'ont fait ni apport nouveau ni retrait pendant l'exercice, l'enrichissement de l'entreprise est égal à la variation de sa situation nette :
$$\text{Résultat} = SN_{\text{fin}} - SN_{\text{début}} - \text{apports nouveaux} + \text{retraits}$$
On retire les apports nouveaux parce qu'ils augmentent la situation nette sans que l'entreprise se soit enrichie par son activité ; on rajoute les retraits (dividendes versés, prélèvements de l'exploitant) parce qu'ils l'ont diminuée sans perte d'activité.
Exemple : au 31 décembre N, la situation nette d'Ifrane Bois atteint 452 000 DH ; un associé a fait un apport complémentaire de 30 000 DH en juillet. Résultat de N : $452\,000 - 400\,000 - 30\,000 = \mathbf{22\,000}$ DH de bénéfice.
Cette méthode donne le montant du résultat mais n'en explique pas la formation : pour savoir d'où vient le bénéfice, il faut le CPC.
2.7 Méthode : établir un bilan à partir d'une liste de postes
- Classer chaque élément : avoir (actif) ou dette / ressource (passif). Une créance est à l'actif, une dette au passif.
- Ranger les actifs par masse : immobilisé, circulant, trésorerie ; puis les passifs : financement permanent, passif circulant, trésorerie-passif.
- Si le capital (ou le résultat) manque, le trouver par différence : $\text{capital} = \text{total actif} - \text{autres postes du passif}$.
- Vérifier l'égalité des totaux et la cohérence de la situation nette.
Les pièges à éviter
- Placer un emprunt à long terme dans le passif circulant : c'est une dette de financement (classe 1).
- Mettre les clients au passif : ce sont des créances, donc des emplois (actif circulant).
- Inscrire un découvert bancaire en trésorerie-actif : c'est une trésorerie-passif.
- Croire qu'un achat à crédit d'immobilisation réduit le résultat : il augmente l'actif et les dettes, la situation nette ne bouge pas.
- Oublier qu'une perte se met au passif avec le signe moins, et non à l'actif.
Exercice 1 — Tanger Pièces Auto
Au 31 décembre N, la SARL « Tanger Pièces Auto », distributeur de pièces détachées, présente les éléments suivants (en DH) :
| Élément | Montant | Élément | Montant |
|---|---|---|---|
| Constructions | 420 000 | Clients | 74 000 |
| Matériel de transport | 180 000 | Banques (solde débiteur) | 58 000 |
| Mobilier de bureau | 35 000 | Caisse | 7 000 |
| Matériel informatique | 25 000 | Emprunt bancaire (6 ans) | 260 000 |
| Fonds commercial | 150 000 | Fournisseurs | 88 000 |
| Stock de marchandises | 96 000 | État, impôts et taxes à payer | 12 000 |
| Résultat net de l'exercice (bénéfice) | 45 000 | Capital social | ? |
- Présentez le bilan au 31 décembre N selon les masses du CGNC et déterminez le capital social.
- Calculez la situation nette.
- Le 2 janvier N+1, trois opérations ont lieu : a) un client règle 30 000 DH par virement ; b) achat à crédit d'un mobilier de 12 000 DH ; c) remboursement de 40 000 DH d'emprunt par chèque. Pour chacune, indiquez les postes modifiés, le type de variation et l'effet sur le total du bilan. Quel est le nouveau total ?
Voir le corrigé
1) Bilan au 31 décembre N
| Actif | Montant | Passif | Montant |
|---|---|---|---|
| Actif immobilisé | Financement permanent | ||
| Fonds commercial | 150 000 | Capital social | 640 000 |
| Constructions | 420 000 | Résultat net de l'exercice | 45 000 |
| Matériel de transport | 180 000 | Emprunts auprès des établissements de crédit | 260 000 |
| Mobilier de bureau | 35 000 | Total financement permanent | 945 000 |
| Matériel informatique | 25 000 | Passif circulant | |
| Total actif immobilisé | 810 000 | Fournisseurs | 88 000 |
| Actif circulant | État, impôts et taxes | 12 000 | |
| Stock de marchandises | 96 000 | Total passif circulant | 100 000 |
| Clients | 74 000 | ||
| Total actif circulant | 170 000 | ||
| Trésorerie-Actif | |||
| Banques | 58 000 | ||
| Caisse | 7 000 | ||
| Total trésorerie-actif | 65 000 | ||
| TOTAL ACTIF | 1 045 000 | TOTAL PASSIF | 1 045 000 |
Capital par différence : $1\,045\,000 - (45\,000 + 260\,000 + 88\,000 + 12\,000) = 1\,045\,000 - 405\,000 = \mathbf{640\,000}$ DH.
2) Dettes envers les tiers : $260\,000 + 88\,000 + 12\,000 = 360\,000$. Situation nette $= 1\,045\,000 - 360\,000 = \mathbf{685\,000}$ DH, soit capital $640\,000$ + bénéfice $45\,000$ ✓.
3)
| Opération | Postes modifiés | Type | Effet sur le total |
|---|---|---|---|
| a) Règlement client | Banques +30 000 ; Clients −30 000 | Échange entre actifs | 0 |
| b) Mobilier à crédit | Mobilier +12 000 ; Dettes sur acquisitions d'immobilisations +12 000 | Augmentation simultanée | +12 000 |
| c) Remboursement d'emprunt | Emprunts −40 000 ; Banques −40 000 | Diminution simultanée | −40 000 |
Nouveau total : $1\,045\,000 + 12\,000 - 40\,000 = \mathbf{1\,017\,000}$ DH. La situation nette reste 685 000 DH : aucune de ces opérations ne l'enrichit ni ne l'appauvrit. Remarque : la dette b) envers le vendeur du mobilier n'est pas une dette « fournisseurs » d'exploitation ; elle relève des autres créanciers (compte 4481, chapitre 10).
Exercice 2 — Classer les postes
Indiquez la masse du bilan de chaque élément : 1) logiciel de gestion ; 2) avance reçue d'un client ; 3) découvert bancaire ; 4) titres de participation ; 5) TVA récupérable ; 6) emprunt obligataire ; 7) dettes envers la CNSS ; 8) frais de constitution.
Voir le corrigé
- Actif immobilisé (incorporel). 2. Passif circulant (dette envers le client). 3. Trésorerie-passif. 4. Actif immobilisé (financier). 5. Actif circulant (créance sur l'État). 6. Financement permanent (dette de financement). 7. Passif circulant. 8. Actif immobilisé (immobilisations en non-valeurs).
Exercice 3 — Résultat par comparaison
L'entreprise individuelle de M. Bennani (Meknès) présente au 1ᵉʳ janvier N : actif 860 000 DH, dettes 310 000 DH. Au 31 décembre N : actif 935 000 DH, dettes 290 000 DH. Pendant l'année, M. Bennani a apporté 40 000 DH et prélevé 25 000 DH pour ses besoins personnels. Calculez le résultat de N.
Voir le corrigé
$SN_{\text{début}} = 860\,000 - 310\,000 = 550\,000$ ; $SN_{fin} = 935\,000 - 290\,000 = 645\,000$.
Résultat $= 645\,000 - 550\,000 - 40\,000 + 25\,000 = \mathbf{80\,000}$ DH de bénéfice.
L'essentiel — Le bilan
- Patrimoine = biens + créances − dettes ; situation nette = actif − dettes envers les tiers.
- Actif = emplois (ce que l'entreprise possède) ; passif = ressources (d'où viennent les fonds). Total actif = total passif.
- Actif CGNC : actif immobilisé (classe 2), actif circulant hors trésorerie (classe 3), trésorerie-actif (classe 5).
- Passif CGNC : financement permanent (classe 1 : capitaux propres, dettes de financement, provisions durables), passif circulant (classe 4), trésorerie-passif (classe 5 : découverts, crédits d'escompte).
- Le résultat net figure au passif dans les capitaux propres (perte avec le signe moins).
- Quatre types de variation : échange entre actifs, échange entre passifs, augmentation simultanée, diminution simultanée ; aucune ne change la situation nette.
- Résultat = $SN_{fin} - SN_{\text{début}} - \text{apports} + \text{retraits}$.
- Un poste manquant (capital) se trouve par différence.